南宋年间，内忧外患，武林上互相仇杀。郭靖（梁家仁饰）与黄蓉（欧阳佩珊饰）一家却在桃花岛上过着宁静的生活。及后，为了寻访黄药师而重返中原，巧遇杨康之子杨过（刘德华饰），郭靖见他年幼乏人照顾，把他带回桃花岛抚养。后因杨过个性顽劣，郭靖送他到重阳宫拜师学武。

杨过个性倔强，常常触怒师父，为避祸而闯入后山禁地，被孙婆婆救入古墓，得古墓主人小龙女（陈玉莲饰）收他为徒，授以古墓派绝学，并与小龙女研习玉女心经，彼此心意相连，渐生情愫，可惜这段师徒之恋却为世俗所不容，更因迭生变故而被迫分离。杨过先后得西毒欧阳锋、东邪黄药师、北丐洪七公等江湖奇人传授武功，练就一身武艺。期后，他一心寻访小龙女和找出父亲的死因。