第31集：

　　高德昌回到家中，当众宣布自己要毁家纾难，这一决定令全家人感到震惊。他在质疑中变卖家产，将筹得的资金作为军费开始购置武器、组建队伍。

　　现在的高德昌一无所有，他要杨芬离开自己，被杨芬拒绝。杨芬掏出高德昌送给她的贵重首饰，说要和他同生共死，同甘共苦。

　　高德昌变卖家产的行动遭到了高家安的激烈反对，她怂恿高家族亲来反对高德昌。高德昌坚持要变卖家产，买枪买马。杨芬挺身而出，拿出大太太告诉她、从墙壁中取出的地契房契，劝说众人支持高德昌。所有人被杨芬的话打动，同意一起抗日。

　　藤田大造来到榆林，给朱启明布置任务，尽快获得榆林地区的河防兵力配置情况。并让朱启明主动联络已被日军收买的胡大麻子。

　　杨芬赖在高家不走，拿出欠条说还欠着高德昌的赌债未还，愿意给他打工做伙计。高德昌哭笑不得，但也深受感动。

　　朱启明已经获得了高德昌的信任，顺理成章，高德昌将打理生意、变卖家产是诸多事项都交给了朱启明全权处理。

　　第32集：

　　高家安看到杨芬在高家打扫庭院，便上前痛斥她。高德昌出来在两个女人之间化解。

　　高德昌派朱启明去说服胡大麻子，邀他进城，共同组织队伍抗日。

　　何少怀获知胡大麻子已经被日军收买。到高德昌家向他通报，但高德昌不为所动，说不几日就会和胡大麻子联手抗日。何少怀说他引狼入室。

　　朱启明来到胡匪部，刚到就被胡大麻子的手下捆绑起来。

　　胡大麻子用金条收买手下实力最强的独眼龙，说要占领榆林城，搞垮高德昌，共享荣华富贵。独眼龙满口应承下来，却私下威逼利诱胡大麻子的勤务兵狗子，要他监视住胡大麻子的一举一动。

　　何少怀回到皮货店，决定只身深入虎穴，揭穿他们之间的阴谋。但柳星不同意，认为那样做太危险。何少怀说了一番话，打动了柳星。

　　胡大麻子在密室内与朱启明商议，内外联合夺取榆林关，夹击国军部队，迎接日军进城。不料被狗子偷听。

　　进城路上，何少怀迎面正好遇见胡大麻子的部队准备进城和高德昌“联合抗日”。

　　何少怀拦住道路，游说土匪们共同抗日，不做汉奸卖国贼。胡大麻子命令手下干掉何少怀。形势剑拔弩张，万分紧急。

　　第33集：

　　高德昌和柳星拍马赶到。

　　独眼龙知道了胡大麻子想要向日本人投降、出卖榆林城的阴谋，率领自己的手下倒戈。土匪们大都同意抗日，国难当前，中国人不打中国人。

　　朱启明眼见大势已去，想偷偷溜走。狗子随后追赶上来。朱启明杀死了狗子，这一场景被柳星看到。朱启明故作慌张，骗过了柳星。

　　朱启明和柳星回到众人面前，看着胡大麻子大势已去，为了掩护自己的间谍身份，他当众开枪击毙了胡大麻子。

　　回城后，高家安对朱启明更加信任，已经产生了真挚的感情。而朱启明心另有所思，他这次被日本人派到榆林来的任务很明确，就是要找到黄河河防的薄弱环节，比如国军和八路军的结合部的具体位置，以便日军重点突破。

　　高德昌、何少怀和独眼龙三人率领部队进入榆林城，商议加入国军，共同抗日。

　　高德昌和杨芬到87师部劝说张双城同意他们的队伍开赴前线配合作战。张双城认为土匪恶习难改，断然拒绝。高德昌据理力争。

　　张师长和杨芬约定，只要她治好士兵的疟疾，就答应高德昌上前线。杨芬治好了士兵，病房门口一帮护士和病好送了杨芬许多礼物。

　　第34集：

　　在师部，张师长要求高德昌的队伍要军纪严明。高德昌答允。

　　高德昌和杨芬骑马并行，杨芬脸上洋溢着得意，高德昌却一脸愁云。高德昌和杨芬骑马到了驻地门口，发现气氛不对。门口站岗的换成了87师的人。

　　原来独眼龙手下的三个士兵在榆林城喝酒闹事，并当众调戏老板娘，被国军抓住，要求按军纪处置，而独眼龙和他的手下说什么都不答应。

　　三个闹事的士兵被绑在了木头柱子上。这时，高德昌跟着看守的士兵走了进来，让看守把他们都解开了，陪他们喝酒聊天，说要和他们一起共赴刑场。一番豪言壮语，三个人被镇住了，他们默默喝酒。

　　朱启明告诉高家安他要走了。高家安隐约感觉到一丝不祥，两人拥抱在一起。

　　何少怀在独眼龙的房间，劝说独眼龙为大局考虑，一起打鬼子，不要感情用事。

　　日军加紧备战，想要占领中国的黄河。

　　高德昌让老于把自己绑起来。老于去87师的长官那里求情未果。榆林满城风雨，都知道高德昌要被砍头的消息。杨芬骑马泪奔。

　　第35集：

　　刑场上，高德昌说还没杀死一个鬼子就被杀头一点都不冤枉，因为他组建了一支抗日队伍，一个人干不成事，只有靠一支敢打敢拼的队伍，才能不让日本人踏进榆林半步。

　　这时，杨芬跳上了行刑台，用马鞭将自己和高德昌捆成死结，说要和高德昌一起死。

　　危急关头，老于和张师长来到操场，制止了行刑，当众宣布将高德昌、独眼龙的部队改编为第87师独立团，任命高德昌为独立团团长。全场沸腾。杨芬喜极而泣，和高德昌紧紧抱在了一起。

　　独眼龙告诉何少怀，有人看到朱启明跑时狗子跟了上去，而后来狗子被杀，朱启明让人怀疑。何少怀沉思，让独眼龙先试着摸他的底细再说。

　　高德昌让朱启明给他当文书。朱启明向高德昌保证自己会一辈子对高家安好，高德昌一脸喜色。

　　何少怀找到高德昌，说出独眼龙和自己对朱启明的怀疑，高德昌心有所动。

　　何少怀将白手帕送给柳星，说这属于她了，并感谢柳星一直爱着他。柳星幸福地哭了。

　　从柳星那里得知朱启明背景，何少怀一副严肃的样子，他告诉柳星他怀疑朱启明与日本人勾结。柳星呆愣在那里，不知所措。

　　何少怀到高德昌处，当面质疑朱启明杀死胡大麻子和狗子的行为，认为他别有用心。

　　第36集：

　　朱启明被高德昌安抚后，躲在房间向日军发电。突然房门被踹开，独眼龙、高德昌与何少怀进房，将朱启明抓起来。路过花园时，朱启明用跑出来的高家安做掩护逃离高家。

　　朱启明逃进皮货店，与柳星狭路相逢，他抢过杨芬手里的尕娃，胁迫柳星乘马逃到黄河岸边。朱启明掏枪射向地上的尕娃。枪响一瞬，柳星用身子挡住了子弹。杨芬赶到，勒马将朱启明踹进河中。

　　杨芬将柳星搂在怀里。柳星临死前告诉杨芬，她和何少怀只是名义夫妻，希望杨芬能照顾好老赵的遗孤尕娃。她让杨芬把那条白手帕还给何少怀，希望来生他能给一条只属于她自己的手帕，然后闭上了眼睛。

　　柳星遗像前，杨芬把柳星的遗言告诉了何少怀。何少怀拿着那条白手帕，伤心欲绝。

　　河防保卫战一触即发。高德昌告诉杨芬，柳星已死，他愿意成全杨芬和何少怀，何少怀是个了不起的男人，他配得上杨芬。

　　杨芬当晚布置了洞房，对高德昌说，从嫁给他的那一天起，她就是他的人了。然后她自揭盖头，烧毁了那条在赌场“写”下的欠条，与高德昌成就了夫妻。

　　战斗打响，国军要求独立团坚守念沟湾。但高德昌、何少怀却从朱启明留下的电报中发现日军另有所谋。贾家湾战场上，独立团以弱敌强，拼死抵抗。战况空前惨烈，血肉横飞，硝烟弥漫，何少怀和独眼龙壮烈牺牲。在最后的紧要关头，援军赶到，高德昌部队最终挫败了日军的图谋。

　　侥幸逃生的朱启明在柳星墓前，被高家安开枪打死。高家安看到他手里的上海车票，痛哭失声。

　　抗战胜利了。杨家湾的山坡上，杨芬、高德昌带领着他们的孩子和尕娃到何少怀等烈士墓前扫墓。一曲信天游回荡在天地间……